Торговля в среднесрок

2023-03-22 21:01:31 #сша #фрс

ФРС согласно ожиданиям повысила ставку на 0,25%.

Рынки от ФРС с 85% вероятностью ожидали повышение учетной ставки на 0,25%, что и случилось (текущая ставка стала 5,0%). Мировые рынки готовились к повышению на такую же величину, так как ситуация с 6% инфляцией требовала повышение ставки не менее чем на 0,25%.

Американский центробанк пока продолжает проводить достаточно жесткую денежно-кредитную политику показывая свою решимость контролировать непростую текущую ситуацию. Повышение ставки на 0,25% уже учтено в текущих ценах на активы. Поэтому S&P 500 и стоимость BTC незначительно реагирует на такое поднятие ставки. Впереди пресс-конференция FOMC в 21:30, на которой от риторики главы ФРС Дж.Пауэлла будет зависеть будущая денежно-кредитная политика ФРС, будет ли еще повышения ставки в текущем году и соответственно от этого будет зависеть будущее направление рынков. Открыть/Комментировать

2023-03-22 13:44:22 #сша #фрс

Сегодня 22.03.2023г. участники финансовых рынков ждут заседание FOMC. Информация по ставке в 21:00 мск. Пресс-конференция Пауэлла состоится в 21:30 мск. Прогноз решения ФРС по процентной ставке состоит в повышении на 0.25% до 5.0%. К такому значению склоняются подавляющее большинство аналитиков и экспертов. На сегодняшний день рынки фьючерсов закладывают 88% вероятность, что ФРС повысит ставку +0.25% (12% вероятность, что вообще не повысит).

Вчера министр финансов США Дж.Йеллен пообещала, что для стабилизации ситуации окажет поддержку региональным банкам, так как американцы начали уходить из банков забирая свои вклады и многие инвестируют в биткоин.

Перед ФРС стоит сложный выбор, с одной стороны, надо спасать банковскую систему (ФРС уже "напечатала" 300 млрд$, из которых большая часть выдала банкам). С другой стороны инфляция все еще высокая, а эмиссия "новых" долларов повысит уровень инфляционных ожиданий. Далее поднимать ставку выше 5% и долго удерживать - уже начнутся проблемы у более крупных банках и в реальном секторе экономики. Хорошего монетарного решения этой проблемы нет. А решения из разряда всех спасем просто напечатав больше денег вызовет потрясениями для всего мира и снижения доверия к первой резервной валюте. Это подтверждает заявления о желании перехода на расчеты в юанях между Россией, Китаем, Ираном, Саудовской Аравией, а также странами Азии, Африки и Латинской Америки.

Сегодня при НЕ повышение ставки, т.е если ставка останется 4,75% произойдет уверенный рост фондового и криптовалютного рынка, т.е. S&P 500 поднимется к 4100, а BTC ближе к 30000$, так как ситуация с 6% инфляцией требует повышение ставки не менее чем на 0.25%.

Повышение ставки на 0.25% будет нейтральным для рынков и такое значение уже учтено в текущих ценах на активы. Поэтому S&P 500 и стоимость BTC незначительно отреагирует на такое поднятие ставки. ФРС тем самым покажет, что не потеряла контроль над ситуацией, но при этом продолжит раздавать банкам доллары, что делает такую "борьбу с инфляцией" несколько бессмысленной.

Снижение ставки на 0.25% будет сюрпризом для рынков. Произойдет бурный рост фондового и криптовалютного рынков, т.е. S&P 500 устремится к 4200, а BTC, значительно выше 30000$. Снижение ставки, с одной стороны, фактор роста, с другой может вызвать панику, так как даст понять, что ФРС утратила контроль на ситуацией, и все по настоящему плохо.

Также, многое будет зависеть от пресс-конференции Пауэлла в 21:30 мск, если он убедит рынки, что высокие ставки на долго (на весь 2023г.) и ее повышение продолжится до снижения инфляции в 2-4%, по сколько нужно продолжать бороться с 6% инфляцией, то прогнозное повышение не будет способствовать дальнейшему росту рынков.
И наоборот, если это будет последнее повышение, а далее в 2023г. ФРС планирует ставку только снижать, т.е. смягчать ДКП, то рынки продолжат планомерный рост. Открыть/Комментировать

2023-03-17 10:53:22 #инфляция #сша #печатныйстанок

За последнюю неделю баланс ФРС вырос на 300млрд$.

Банковский кризис показывает, что поднимать ставку ФРС дальше опасно. В экономику снова начинают заливать "вертолетные" деньги. Снижение депозитов в американских банках, впервые с 1948г, показывает, что проблема выходит за рамки отдельных банков и является системной.

По оценкам экспертов в рамках программы экстренного кредитования ФРС в банковскую систему США будет влито 2 трлн$. Борьба с инфляцией заканчивается, так как продолжать ее стало не возможно? Федеральная резервная система переходит к поддержке экономики и готова предоставить банкам ликвидность. На данный момент баланс ФРС вырос почти на 300млрд$.

Федрезерв на очередном заседании 22 марта может повысить ставку на 0,25% последний раз в этом году. На сегодняшний день рынки фьючерсов закладывают 84% вероятность, что ФРС повысит ставку +0.25% (16% вероятность, что вообще не повысит). Открыть/Комментировать

2023-03-14 15:43:43 #инфляция #сша #отчетность

Данные по инфляции в США в рамках ожиданий.

Данные по потребительской инфляции в США:
+0,4% за февраль (пред.: +0.5%) месяц и +6.0% годовая (пред.: +6.4%). Прогноз был +0.4% за февраль месяц и +6.0% годовая.

Данные по потребительской инфляции оказались в рамках ожиданий. Рынки ожидали таких же значений. Теперь на мартовском заседании ставку на 0,25% могут повысить последний раз. На сегодняшний день рынки фьючерсов закладывают 85% вероятность, что ФРС повысит ставку на очередном заседании +0.25% (15% вероятность, что вообще не повысит). Плюс еще с момента старта программы количественного ужесточения в рамках сокращения баланса ФРС уже изъяла около 650 млрд$, что будет способствовать дальнейшему замедлению инфляции.

Данные по инфляции в рамках ожиданий, что способствует росту фондового и криптовалютного рынков. Цена BTC и индекс S&P 500 позитивно реагирует на вышедшие данные.
Постепенное снижение инфляции воодушевило рынки, так как ФРС смягчит денежно-кредитную политику и может начать снижать учетную ставку во второй половине года. Открыть/Комментировать

2023-03-13 10:20:33 #инфляция #сша #отчетность

Завтра 14.03.2023г. в 15:30 мск выйдут данные по потребительской инфляции в США за февраль. Аналитики ожидают снижение инфляции в месячном исчислении с прогнозом 0,4% и снижение в годовом, т.е. по сравнению с предыдущем месяцем инфляция прогнозируется в 6.0% (за январь было 6.4%).

Баланс ФРС продолжает сокращаться. Программа по изъятию ранее «напечатанных» долларов стартовала с 1 июня 2022г. С момента старта программы количественного ужесточения в рамках сокращения баланса ФРС уже изъяла более 650 млрд$. Т.е. баланс ФРС сократился примерно 7% от пиковых значений. Вполне возможно это сокращение повлияло на американские банки. ФРС внимательно следит за текущей ситуацией с банком-банкротом SVB и другими. Теперь, Федрезерву придется пересмотреть свою стратегию в будущем, поскольку дальнейшее повышение ставок и сокращение баланса только ухудшит сложившуюся ситуацию в банковской сфере.

Регуляторы США обнародовали план, который полностью защищает всех вкладчиков рухнувшего Silicon Valley Bank, а HSBC и JPMorgan рассматривают покупку SVB. Федеральная резервная система и Министерство финансов США запустили экстренную программу поддержки депозитов для Signature Bank и Silicon Valley Bank, с использованием разрешения ФРС по срочному кредитованию, т.е. ФРС объявил, что предоставит дополнительное финансирование соответствующим депозитным учреждениям. Для рынков это позитив, но, такое ощущение, что ФРС теряет контроль над денежной системой. Опять будут печатать деньги, а как же борьба с инфляцией?
Тем временем, USDC почти восстановил свою привязку, а биржа Binance решила перевести 1млрд BUSD в биткоин.

Последние данные по рынку труда вышли хорошими для рынков - уровень безработицы 3.6% при ожиданиях в 3.4%. Слабый рынок труда также повышает шансы на повышение ставки 22 марта на 0.25%, а не на 0.5%. На сегодняшний день рынки фьючерсов закладывают 70% вероятность, что ФРС повысит ставку на очередном заседании +0.25% (10% вероятность, что вообще не повысит).

На ожидаемые рынками данные Индекса потребительских цен будет действовать принцип «чем выше инфляция, тем хуже для рынков» и наоборот. На данный момент более ожидаемо повышение ставки на 0,25% до 5,0%.

Если данные по инфляции выйдут в рамках ожиданий и ниже данных января (6,4%), то произойдет отскок (рост) фондового и криптовалютного рынка. S&P 500 вырастет выше 4000, а BTC выше 23000$.

Выход данных намного хуже прогноза, выше данных января (более 6,4%), снизят S&P 500 к 3800, а BTC вернется к 20000$.

При плохих данных по инфляции на очередном заседании, которое состоится 22 марта 2023г. ФРС по хорошему нужно было бы повышать ставку на 0,5% и продолжать сокращение баланса несмотря на ситуацию с банками. Но, при риске системного банковского кризиса, ФРС вероятней прекратит дальнейшее ужесточение денежно-кредитной политики. Открыть/Комментировать

2023-03-11 12:23:25 #медведи #криптозима #usdc #dai

USDC и DAI потеряли привязку к USD (фиатному доллару).

В последнее время выходят негативные новости. Для нас хорошая возможность купить крипту дешевле, так как есть вероятность биткоину повторно пощупать дно.

Coinbase приостанавливает конвертацию USDC-USD. Многие биржи не принимают депозиты в USDC. Причина отвязки USDC в том, что более 3 млрд$ резервов, поддерживающих стейблкоин, хранятся в банке-банкроте Silicon Valley Bank (SVB). До 20% резервов стейблкоина USDC хранятся в банках-банкротах (SVB, Silvergate, Citizen Bank и другие). DAI также потерял привязку к USD, так как в резервах стейблкоина DAI - 50% USDC.

В понедельник 13.03.2023г. состоится закрытое заседание Совета директоров ФРС, пока не понятно, связано ли заседание с ситуацией с американскими банками или это регулярное внеочередное собрание. Плюс еще к негативу, ранее президент США Байден предложил обложить 30% налогом крипто деятельность. Открыть/Комментировать

2023-03-07 11:44:54 #беларусь #налоги #полезноеинфо #легальность

Пояснение для налоговой поступлений денежных средств на личные счета и карты белорусских банков от отчуждения токенов и крипты.

Согласно Декрета Президента РБ № 8 «О развитии цифровой экономики» от 21 декабря 2017г. резидентам Беларуси платить налог и декларировать доход НЕ НУЖНО за выводы фиатных денег до 01.01.2023г. с продажи крипты.

Если вы в 2022г. выводили себе на карту или счета денежные средства полученные от продажи токенов и криптовалют у вас есть 2 законных варианта:

I) Ничего не делать и ни куда не обращаться.
Если только возникнет какой то вопрос от налоговой откуда получены деньги, то только тогда пояснить и предоставить какие либо документы показывающие, что доход получен от продажи токенов и крипты. Обязательств, что вам нужно обязательно подать декларацию до 31 марта по криптовалютным операциям у вас НЕТ. Вы эти доходы НЕ декларируете, а только поясняете.

II) Не ждать, когда придет запрос от налоговой "Откуда деньги?". Заранее написать пояснение (Предоставление информации и документов инспекции МНС) по всем поступлениям на свои счета и карты от криптовалютных бирж при выводе в фиатные деньги за 2022г.

Ваши действия:

1) Запросить в поддержке белорусской криптобиржи письмо-справку "О совершении (осуществлении) сделок (операций) с цифровыми знаками (токенами)", где будет информация, что у вас есть аккаунт на бирже, даты и суммы выводов за 2022г.

Я запрашивал по электронной почте информацию в письме-справке все суммы ввода на биржу и выводов с биржи. Торговые операции (сделки в разделе "Торги" или в разделе "Левередж") для налоговой не интересны. Вы можете запросить отдельно для себя эту информацию на всякий случай, если возникнут какие-либо вопросы. Если у вас слишком много ввода фиата на биржу, который вам сложно подтвердить (з\п, накопления в банке, наследство и т.д.), то запрашиваете отдельное письмо-справку с данными только выводов с биржи за 2022г.

Для налоговой достаточно электронного письма-справки от биржи присланной вам по электронной почте распечатанного вами на принтере в черно-белом варианте. Письмо-справку с "живыми" печатями, которую пришлют по обычной белпочте вы можете запросить у биржи для себя на всякий случай.

Если у вас выводы с иностранных криптобирж и никакие справки они не предоставляют, то тогда делайте скрины всех операций и личного кабинета этих бирж.

2а) Если нет аккаунта (личного кабинета) на портале налоговой, то идем в свою налоговую с паспортом, отдаем письмо-справку биржи с датами и суммами выводов (или скрины, если иностранные биржи) и пишем пояснение в свободной форме примерно так:

ИМНС РБ по г.*** от Иванова Ивана Ивановича г.*** ул. Ленина 1- 2, серия и номер паспорта, кем выдан и ваш номер мобильного телефона.

Пояснение

20.11.2022, 14.12.2022 (и т.д. как у вас в письме все даты выводов с биржи без указания сумм) я получил денежные средства полученные от отчуждения токенов. Приложение на 3 листах (письмо от биржи).

Дата Подпись ФИО

Там же в налоговой сделайте себе личный кабинет, чтоб в следующем году подать пояснение удаленно. Вам выдадут ваш Логин и пароль. Можно открыть удаленно через Межбанк. систему идентификации (МСИ).

2б) Если есть личный кабинет на портале налоговой, заходим в раздел "Предоставление информации и документов инспекции МНС" - "Далее" в текст запроса (ответа):
печатаем пояснение - пример как выше. Свою подпись тут не нужно ставить. Прикрепляем эл. письмо-справку от биржи (или скрины).

Также в личном кабинете в разделе "Декларация физ. лиц" - "НАЛОГОВАЯ ДЕКЛАРАЦИЯ (РАСЧЕТ) по под. налогу с физ. лиц" - "Подать деклар. по подох. налогу" - "Сформировать проект декларации, запол. по данным имеющихся в МНС" - "2022" - "2.3. Доходы из-за границы" можно посмотреть даты и суммы переводов с бирж к которым у налоговой могут возникнуть к вам вопросы и потребуют пояснений. В этом разделе заполнять и прикреплять ничего не нужно, если доходы от токенов и крипты, только просмотр. Часто вопросы могут возникнуть, если вы осуществляли переводы на карточки, а не через банковский перевод. Отличия ТУТ. Открыть/Комментировать

2023-03-07 11:44:31 #беларусь #налоги #полезноеинфо #легальность

Пояснение для налоговой поступлений денежных средств за 2022г. от продажи токенов и крипты.

Пока нет окончательного решения о продлении в 2023г. льгот по Декрету № 8, у белорусов и налоговой могут возникать вопросы по денежным поступлениям полученные от реализации крипты и токенов за 2022г.

Согласно Декрета Президента РБ № 8 «О развитии цифровой экономики» от 21 декабря 2017г. резидентам Беларуси платить налог и декларировать доход НЕ НУЖНО за выводы фиатных денег до 01.01.2023г. с продажи крипты и токенов.

В прошлом году я публиковал инструкцию по Пояснению для налоговой поступлений денежных средств на личные счета и карты белорусских банков от отчуждения токенов и крипты за 2021г.

Основная суть и содержание инструкции осталась без изменений, поменялась лишь "косметика", поэтому решил обновить этот прошлогодний пост - новым постом. Открыть/Комментировать

2023-02-28 09:11:42 #итоги #опрос

Итоги за февраль 2023г.

Биткоин в феврале находился во флэте в довольно широком диапазоне. Небольшой рост после того как 1 февраля согласно 100% ожиданиям ФРС повысила ставку на 0,25% сменился постепенным снижением, который ускорился ситуацией с BUSD. BTC снижался ниже 22000$.

После выхода данных по инфляции за январь в США, которые оказались хуже ожиданий, но все же ниже (лучше) декабря биткоин воспрял духом и вырос за два дня выше 25000$.

В последнее время очередные FUD-новости о криптобирже Binance, действия регулятора SEC, планы ФРС - давят на крипту. Уже понятно, что ФРС продолжит повышать ставки на очередном заседании 22 марта. Позитивная макростатистика США и первоначальные признаки роста инфляции уменьшают оптимизм рыночных участников, поскольку фаза повышения ставок может продолжиться на ближайших трех заседаниях (22 марта, 3 мая и 14 июня). Для крипты это негатив, тем более появились мнения, что в марте можно повысить ставку на 0,5%, если 14 марта данные по инфляции за февраль выйдут хуже прогноза в 6.4%.

14.03.2023г. в 15:30 мск выйдут данные по потребительской инфляции в США за февраль.

22.03.2023г. в 21:00 мск Федрезерв огласит решение по процентной ставке. На сегодняшний день рынки фьючерсов закладывают 72% вероятность, что ФРС повысит ставку на очередном заседании +0.25% (28% вероятность, что повысит +0.5%).

Попробуем определить настроения читателей в плане прогноза цены на следующий месяц главной криптовалюты в анонимном опросе. Открыть/Комментировать

2023-02-15 15:37:47 #покупка #торговыйплан #мнение

Данные по потребительской инфляции в США за январь оказались весьма не однозначные, но хоть какое-то снижение инфляции все же есть (если не подогнали под нужную цифру). Я, согласно своего торгового плана, за вырученные фиатные деньги от продажи 2 ETH в конце 2021г. торгового капитала купил 0.39 BTC по цене 21600$.

Как я и ранее писал, в среднесрок и в долгую, не важно, по чем я купил BTC за 14000$ или за 23000$, так как в будущем цикле биткоина в 2025г. крипто энтузиасты ожидают стоимость цифрового золота выше 150тыс$.

«Холодную» крипту продолжу покупать согласно своего торгового плана раз в месяц пополняя белорусскую биржу банковским переводом через текущий счет Паритетбанка. Все еще остаются немалые шансы на снижение стоимости криптовалют по причинам озвученными мной ранее. Возможно, получится купить крипту и подешевле. Открыть/Комментировать