Заметки для криптотрейдеров

2023-02-25 18:37:53 Еженедельный обзор по биткоину с 20 по 26 февраля

Биткоин отлично начал новую неделю, тогда как бегство из рискованных активов заставило покупателей начать фиксировать прибыль по длинным позициям чтобы вновь занять выжидательную позицию. За пять торговых дней с 20 по 25 февраля пара BTC/USDt снизилилась на 4,93%, до $23076. Недельный минимум зафиксирован на отметке $22841.
В понедельник (20 февраля) биткоин подорожал до $25121, воспользовавшись низкими объемами в «День президента» и закрытыми биржами в США. Рост проходил на объеме, но покупателям не удалось удержать высоту. Пришлось отступать к $24842.

Во вторник (22 февраля) давление на биткоин усилилось на фоне ускорения падения фьючерса на индекс S&P500. На американской сессии индекс S&P500 свалился на 2%. На рынке появились волнения по поводу будущих действий ФРС США и возросших рисков обвала фондового рынка из-за возможного повышения ставок дольше, чем ожидали инвесторы.

Дополнительным негативным фактором для крипторынка выступил квартальный отчет криптовалютной биржи Coinbase Global Inc. В 4 кв. 2022 года компания получила убыток в размере 557 млн долларов ($2,46 на акцию) по сравнению с прибылью $840 млн ($3,32 на акцию) годом ранее. В отчете говорится, что выручка сократилась на 75% из-за падения объемов торгов на фоне ряда банкротств и скандалов в криптоотрасли.

В четверг (23 февраля) пара BTC/USDt снизилась до $23940. Цена снижалась до $23608. Снижению котировок способствовали падение индекса S&P500 и рост доллара, которые отреагировали на слухи о том, что в пятницу индекс цен PCE покажет сильные данные. Участники рынка решили не дожидаясь продать рискованные активы перед публикацией индекса цен на личное потребление (PCE), который является важным показателем инфляции для Федеральной резервной системы (ФРС).

Отчет вышел в пятницу (24 февраля) в 16:30 мск. Инфляция в США, измеряемая индексом цен на личное потребление (PCE), выросла до 5,4% в годовом исчислении в январе с 5,3% в декабре. Значение оказалось выше прогноза 4,9%. Годовой базовый индекс цен PCE вырос до 4,7% с 4,6% за тот же период по сравнению с прогнозом в 4,3%. В месячном исчислении базовая инфляция PCE и инфляция PCE выросли на 0,6%.

Оптимистичные данные по инфляции PCE усилили ястребиные опасения ФРС, а также обеспечили рост доходности казначейских облигаций США, что оказало сильное давление на фондовые рынки США. Индекс DXY повышался до 105,26 п. Индекс S&P500 упал на 1,08%, индекс Nasdaq - на 1,68%. Курс биткоина скатился до $22841.

Согласно последним данным CME Group, вероятность повышения ставки на 25 б.п., до 5% годовых на заседании 22 марта составляет 73% против 73% днем ранее. Получается фьючерсы на ставки не отреагировали на американскую статистику, считая что Федрезерв не станет увеличивать шаг повышения ставки. К тому же до заседания (22 марта) выйдут важные отчеты:

-10 марта выйдет отчет по рынку труда в США. Важен для ФРС США, поэтому оказывает сильное влияние на все рисковые активы;
-14 марта выйдет отчет по инфляции в США. Данные важнее, чем данные по рынку труда. ФРС США борется с инфляцией, поэтому перед заседанием американского ЦБ, потребительские цены находятся в центре внимания всех трейдеров и инвесторов;

Пара BTC/USDt торгуется на уровне $23008. Американская статистика подпортила позиции покупателей. Сейчас остается следить за поддержкой $22250 - уровень при котором все еще допускается рост цены выше $25250. Очень интересно посмотреть на каком уровне завершится неделя. Вряд ли покупатели проявят активность в воскресенье при отрицательном закрытии индекса S&P500 и укреплении доллара. Не исключаю, что в понедельник по всем рынкам будет коррекция. Вот тут покупателям нужно воспользоваться моментом и закрепиться выше 24 тыс. Может инвесторы пересмотрят свой взгляд на данные по инфляции PCE.

Графики завтра опубликую. Открыть/Комментировать

2023-02-23 11:05:18 Обзор по биткоину

Капитализация криптовалютного рынка: $1109 млрд (+$15 млрд);
Доля BTC - 42,5%, доля ETH - 18,4%;
Индекс страха и жадности: 56 (жадность) против 59 ранее.

В среду, 22 февраля, торги завершились снижением. Пара BTC/USDt скорректировалась на 1,10%, до $24182. В ходе европейской сессии продавцы продавливали рынок до $23574. Слабость биткоина объясняется укреплением доллара на Форекс и снижением фьючерсов на индекс S&P500. На всех рынках повышенная волатильность наблюдалась на американской сессии после публикации протоколов заседания Комитета по денежно-кредитной политике Федеральной резервной системы.

В протоколе ФРС от 31 января - 1 февраля говорится, что почти все участники согласились замедлить темпы повышения процентных ставок до 25 б.п. Также было поддержано мнение о том, что риск высокой инфляции остается ключевым фактором, определяющим монетарную политику, и дальнейшее повышение ставок будет необходимо до тех пор, пока он не будет взят под контроль.

Рисковые активы отскочили от достигнутых минимумов, поскольку в протоколе прозвучало, что инфляция ослабла и риски для экономических перспектив становятся более сбалансированными.

Вчера я писал про бычий пинбар. Он сформировался после отскока, только с красным телом. Такое тело делает сигнал к росту слабым. В целом условия для продолжения роста благоприятные. Покупатели достойно держат оборону в районе $23300.

Сейчас рост котировок замедлился, потому что индекс доллара не хочет падать, как и фьючерс на S&P500 не может продолжить восстановление. Цель у покупателей - пройти $25250. А там можно быстро переместится вверх на 1500-2500 долларов на тонком рынке. Ждем открытия американской сессии. Открыть/Комментировать

2023-02-22 09:28:59 Можем задержаться в боковике до 25 февраля. Открыть/Комментировать

2023-02-22 09:25:01 Капитализация криптовалютного рынка: $1094 млрд (-$37 млрд);
Доля BTC - 42,4%, доля ETH - 18,4%; 

Индекс страха и жадности: 59 (жадность) против 60 ранее. 
Во вторник, 22 февраля, по итогам дня биткоин подешевел на 1,57%, до $24452. Покупатели достигли отметки 25250 и начался фиксинг. Вынужденный фиксинг по лонгам связываю с тем, что в момент обновления максимума по биткоину, ускорилось падение фьючерса на индекс S&P500. На американской сессии падение индекса усилилось, закрыв день снижением на 2,00%.
 
Инвесторы ранее опубликованную американскую статистику интерпретируют как свидетельство того, что ФРС будет повышать процентные ставки дольше, чтобы контролировать инфляцию. Плюс к этому периодически в Блумберг появляются предупреждения об готовящемся обвале S&P500, что тоже не добавляет оптимизма инвесторам.
 
Дополнительным негативным фактором выступил квартальный отчет криптовалютной биржи Coinbase Global Inc. Компания сообщила об убытках в размере 557 млн долларов ($2,46 на акцию) по сравнению с прибылью $840 млн ($3,32 на акцию) годом ранее. Выручка сократилась на 75% в 4 кв. 2022 года, поскольку упали объемы торгов на фоне ряда банкротств и скандалов в криптоотрасли.
 
На торгах в Азии пара BTC/USDt снижалась до $23855. Продавцы защитили уровень $25000. Теперь покупателям нужно защитить уровень $23800, чтобы не допустить коррекции ниже $23000. На часовом таймфрейме волновая структура указывает на отскок к $24650. Если день закроется выше $24500, то на дневном графике сформируется пинбар (бычий сигнал). Так что следим за динамикой доллара и фьючерса на индекс S&P500. Открыть/Комментировать

2023-02-21 10:50:06 Капитализация криптовалютного рынка: $1131 млрд ($13 млрд);
Доля BTC - 42,6%, доля ETH - 18,4%; 
Индекс страха и жадности: 60 (жадность) против 58 ранее. 

В понедельник, 20 февраля, по итогам дня биткоин подорожал на 2,35%, до $24842. Утренняя сессия началась со снижения, но в ходе европейских торгов цена восстановилась до $25121 с $23840. Стоить отметить, что рост котировок проходил при умеренном снижении фьючерсов на индекс S&P500 и боковом тренде индекса доллара. Рост был на объеме, указывая на готовность покупателей к наступлению и прорыву $25250-$25300.

В понедельник в США был выходной день, поэтому рискну предположить, что покупатели попытаются сегодня закрепиться выше $25000. Не исключаю, что при отсутствии роста индекса SP500, может быть ложный пробой $25250 и срабатывание медвежьей ловушки для захвата защитных стопов выше сопротивления, чтобы выгодно продать биткоин. Общий настрой остается на продолжение роста пары BTC/USDt. Открыть/Комментировать

2023-02-20 09:42:09 Еженедельный обзор по биткоину с 13 по 19 февраля
 
 
За неделю с 13 по 19 февраля биткоин подорожал на 11,42%, до $24271. Покупатели отыграли все потери и смогли обновить августовский максимум $25211. Вспомним события, которые оказывали влияние на крипторынок и почему биткоин подорожал к доллару США. 
 
Неделя началась со снижения криптовалют. В понедельник (13 февраля) в ходе европейской сессии пара BTC/USDt опускалась до $21351. Продажи начались в ответ на негативную новость о запрете эмиссии стейблкоина Binance USD (BUSD). Рынок стабилизировался на фоне ослабления американского доллара и повышения индекса S&P500.
 
Расследование против биржи Binance ведется давно, поэтому запрет на эмиссию BUSD не стал катастрофой для инвесторов и трейдеров. Глава Binance Чанпэн Чжао заявил, что продолжит поддерживать стейблкоин в обозримом будущем. Криптоинвесторы проанализировали новость и к вечеру отыграли потери.
 
Со стейблкоина BUSD фокус внимания переключился на инфляционный отчет, который Министерство труда США опубликовало во вторник (14 февраля). В январе инфляция замедлилась, но не так быстро, как ожидали многие. Чиновники ФРС во главе с председателем Джеромом Пауэллом сохранили ястребиную риторику и настаивают на продолжении цикла повышения ставок. Данные по инфляции не изменили ожиданий по ставкам, поэтому рост курса биткоина продолжился до $22319.
 
В среду, 15 февраля, биткоин подорожал на 9,57%, до $24324. Рост котировок начался с азиатской сессии вслед за фьючерсами на S&P500 и ускорился к закрытию дня. Резкому росту котировок способствовала американская статистика и тревожные заявления главы Минфина США Дж. Йеллен.
 
Сильные розничные продажи просигнализировали об относительной устойчивости экономики США. На статистику позитивно отреагировал индекс S&P500 и индекс доллара. Рост индекса был сдержанным, а вот ралли биткоина усилилось. Было ощущение, что инвесторы опять поверили в биткоин, как в защитный актив против финансовых крахов.
 
Дж. Йеллен в очередной раз предупредила об экономической катастрофе, если конгрессмены не поднимут потолок госдолга. К тому же доля доллара США снизилась в расчётах и международных резервах. Инвесторы продолжают распродавать облигации в ожидании дефолта по ближайшим облигациям. Поддерживать долг становится дорого.
 
В четверг, 16 февраля, пара BTC/USDt снизилась на 3,31%, до $23517,72 с достигнутого максимума $25250. В пятницу (17 февраля) падение ускорилось до $23339. Итого за несколько часов биткоин подешевел на 7,5%. Фиксинг по лонгам вызвали падение индекса S&P500 и продолжение роста индекса доллара после выхода неожиданно сильных данных по производственной инфляции. Поскольку уровень $25000 выступал техническим сопротивлением, то фиксинг был вполне оправдан.
 
Статданные подтверждают, что экономика США выздоравливает и в ближайшее время рецессия не наступит. А вот обсуждение с потолком госдолга проходит тяжело. Возникает вопрос: почему американские рейтинговые агентства не понижают рейтинги США? Штаты считают себя центром земли и страной, которой все должны подчиняться. Всегда же можно изменить правила игры, потому что понижение рейтинга суверенной кредитоспособности США станет причиной ослабления доллара, что скажется на долговом рынке. Штаты не могут этого допустить, поэтому в СМИ эта тема не поднимается.
 
В выходные пара BTC/USDt повышалась до $25192 и по последним котировкам торгуется на уровне $24446. Покупателям удалось нивелировать медвежьи настроения и вернуть интерес к крипторынку, но не удается пока закрепиться выше уровня $25000. За ним мигает целевая зона $29000-$30000.
В понедельник (20 февраля) американский фондовый рынок будет закрыт в связи с празднованием Дня Президентов. Инвесторы будут следить за динамикой фьючерса на SP500 и индексом доллара. Если американские индексы не развернутся вниз, то ждем прорыва вверх. На часовом таймфрейме по ценовой модели активность на рынке стоит ожидать во вторник или среду. Открыть/Комментировать

2023-02-17 11:13:24 А вот на этом графике создал движение под свой основной сценарий. Он интереснее. Открыть/Комментировать

2023-02-17 11:11:57 Друзья, это сценарий на случай, если продавцы быстро перекроют рост. Голова-плечи и летим вниз. Стремный сценарий, который не вписывается в мой анализ. Открыть/Комментировать

2023-02-17 10:25:31 Капитализация криптовалютного рынка: $1082 млрд (-$34 млрд);
Доля BTC - 42,3%, доля ETH - 18,7%; 
Индекс страха и жадности: 61 (жадность) против 62 ранее. 

В четверг, 16 февраля, пара BTC/USDt снизилась на 3,31%, до $23517,72. В начале американской сессии цена повышалась до $25250.  К закрытию дня потери уже составляли 7,5% от достигнутого максимума. Фиксинг по лонгам вызвали падение индекса S&P500 и продолжение роста индекса доллара после выхода неожиданно сильных данных по производственной инфляции. Индекс PPI не оказывает сильного влияния на основные валюты на Форекс, но так как тема инфляции в США доминирует на всех рынках, то биткоину подрезали крылья, чтобы не сорвался один на Луну.

Производственная инфляция в США в январе в годовом исчислении составила 6% против пересмотренных декабрьских 6,5% (ранее 6,2%) и прогноза 5,4%. В месячном выражении индекс PPI прибавил 0,7%, что оказалось максимальным темпом роста за семь месяцев. Прогноз был 0,4%. Базовый индекс цен производителей, который исключает продукты питания и цены на энергоносители, в годовом выражении вырос на 5,4%, что выше прогнозного значения на уровне 4,9%. Также снизились новые заявки на пособие по безработице, чем тоже поддержали американскую валюту.

Судя по последним статданным, экономика США здорова и в ближайшее время рецессия не наступит. Доллар старается вернуться к 105 п. на ожиданиях повышения ставки и роста доходности казначейских облигаций США. Вероятность повышения ставки до 5% годовых снизилась до 81,3% с 90,1% до выхода данных.

На момент написания обзора биткоин $23744. Дневная свеча за 16 февраля имеет медвежьи настроения и несет в себе высокие риски падения цены до $22250. Покупателям нельзя этого допустить, поскольку ценовая модель на дневном таймфрейме трансформируется в медвежью для сильной коррекции. Закрытие дня выше $24300  отменит на внутридневных графика сигналы на продажу BTC у алготрейдеров.  

Фьючерс на SP500 снижается, поэтому активность покупателей остается низкой. Как только все успокоятся начнется новое восстановление. Цель для покупателей на сегодня $24300. Обязательно нужно закрепиться там, чтобы не испортить 15%-е ралли BTCUSDt с 15 февраля. Открыть/Комментировать

2023-02-16 09:43:17 Возможно придется корректировать прогноз со смещением вверх. Рост может сильно ускориться. Открыть/Комментировать