Заметки для криптотрейдеров

2023-03-19 17:16:13 Еженедельный обзор по биткоину за неделю с 13 по 19 марта

Неделя с 13 по 19 марта выдалась очень успешной для первой криптовалюты. За шесть неполных дней биткоин подорожал на 23,67%, до $27210, с начала года - на 64,51%.

Рост пары BTC/USDt начался с начала недели на фоне принятия ФРС США плана по финансированию банков для остановки банковского кризиса в США, а потом ускорился на фоне ослабления доллара после публикации инфляционного отчета за март. Данные по потребительским ценам в США изменили ожидания по ставкам Федрезерва.

Во вторник (14 марта) покупатели воспользовались американской статистикой, чтобы сорвать защитные стопы по шортам выше $25250, но не получилось закрепиться. При достижении уровня $26386 покупатели начали частично прикрывать длинные позиции. Во время коррекционной фазы курс биткоина снижался до $23896.

В конце недели спрос на рисковые активы вырос на новостях о помощи проблемным банкам в США и Европе. Банк Credit Suiss получит поддержку от SNB. Группа из 11 крупнейших банков США заявила о выделении $30 млрд First Republic Bank, чтобы поддержать доверие вкладчиков к банковской системе. Среди них JPMorgan, Bank of America, Citigroup и Wells Fargo внесут по 5 млрд долларов каждый, в то время как Goldman Sachs и Morgan Stanley вложат по 2,5 млрд долларов.

На фоне восстановления индекса S&P500 и снижения индекса доллара пара BTC/USDt обновила максимум на $27756. Покупатели окончательно закрепились выше уровня $25250, который долгое время являлся сильным сопротивлением.

До 22 марта ожидаю умеренное укрепление биткоина к доллару США. По данным CME Group, вероятность повышения ставки на 25 б.п., до 5,00% составляет 68%, и 32%, что ставка останется на уровне 4,75% годовых. Полагаю, что наибольшее влияние на рынок окажет выступление Дж. Пауэлла.

Решение по ставкам учтено в ценах. Поскольку биткоин укрепляется до заседания ФРС США, то после выступления Дж. Пауэлла биткоин может обновить максимум и перейти в коррекционную фазу. С высокой долей вероятности сработает правило «покупай ожидания, продавай факты». Для покупателей открыта дорога к зоне $33000-$34000. Уровень $30000 психологический, поэтому может не устоять. Если после заседания ФРС США не будет резкой нисходящей коррекции, то после непродолжительной консолидации (примерно 2 недели), можно будет штурмовать уровень $34000. Пауэлл должен дать зеленый свет. Открыть/Комментировать

2023-03-17 09:54:17 Капитализация криптовалютного рынка: $1111 млрд (+$43 млрд); 
Доля BTC - 44,2%, доля ETH - 18,8%; 
Индекс страха и жадности: 51 (нейтральный) против 52 ранее. 
 
В четверг, 16 марта, по итогам дня биткоин подорожал на 2,94%, до $24998. Спрос на рисковые активы вырос на новостях о помощи проблемным банкам. Credit Suiss получит поддержку от SNB. Группа из 11 крупнейших банков США заявила о выделении $30 млрд First Republic Bank, чтобы поддержать доверие вкладчиков к банковской системе. Среди них JPMorgan, Bank of America, Citigroup и Wells Fargo внесут по 5 млрд долларов каждый, в то время как Goldman Sachs и Morgan Stanley вложат по 2,5 млрд долларов. Цена на акции First Republic на новостях о плане помощи поднялась на 10%, до $34,27 за бумагу. 
 
Также поддержку рисковым активам помог ЕЦБ. По итогам вчерашнего заседания регулятор повысил ключевую ставку на 50 базисных пунктов, до 3,5% годовых. Это шестое повышение ставки подряд. Регулятор предупредил, что высокий уровень инфляции будет сохраняться долго. Тоже упорно борется с инфляцией. После заседания евро вырос, индекс доллара просел, потому что в индексе доллара доля евро составляет больше 50%.
 
В пятницу, 17 марта, на торгах в Азии рост котировок продолжился. Пара BTC/USDt повысилась на 3,19%, до $25916. Покупатели приближаются к максимуму 14 марта 26386. Заседание ФРС США начнется 21 марта. Решение будет оглашено 22 марта. При сохранении набранной скорости роста цены и отсутствии новой порции новостей, покупатели способны добраться до $29000 к 22 марта. Рынок все-таки готовится к повышению ставки на 25 б.п. Если решение совпадет с ожиданиями рынка, может начаться фиксинг и переход в фазу коррекции до новой порции статистики. Открыть/Комментировать

2023-03-16 09:53:16 Капитализация криптовалютного рынка: $1068 млрд (-$29 млрд); 
Доля BTC - 44,2%, доля ETH - 19,9%; 
Индекс страха и жадности: 52 (нейтральный) против 50 ранее. 
 
В среду, 15 марта, по итогам дня биткоин подешевел к доллару на 1,56%, до $24285. На часовом тайм-фрейме коррекционная фаза длится 41 час. Покупатели даже не пытались повышать курс из-за ралли доллара, которое вызвал обвал евро к доллару на Форекс. Евро подешевел по всему рынку из-за распространения банковского кризиса на Европу. Пара EUR/USD снизилась до 1,0516.  
 
Акции Credit Suisse за четыре дня подешевели на 32%, до 1,70 швейцарских франков. Из-за обвала своих акций банк обратился к национальному центробанку Швейцарии. Акции Commerzbank подешевели на 16,7%, до 9,5 за аналогичный период. Финансовые власти Швейцарии готовы предоставить ликвидность в случае необходимости. Американские фондовые индексы в итоге тоже отреагировали на падение европейских индексов. Проблемы в швейцарском Credit Suisse возродили опасения по поводу банковского кризиса по всему миру.
 
На торгах в Азии курс евро восстанавливается. Индекс доллара, наоборот, снижается. Фьючерс на S&P500 торгуется в плюсе. За один биткоин дают $24454. Будущий рост будет зависеть от решения ФРС США и речи Пауэлла, а также макростатистики за март. По данным CME Group, вероятность повышения ставки на 25 б.п., до 5,00% составляет 68%, за сохранение ставки на уровне 4,75%–32%.
 
Если 22 марта после выступления главы ФРС США Джерома Пауэлла, покупатели не смогут продолжить рост выше $26500, то буду ожидать ослабления биткоина до $22000 в рамках нисходящей коррекции. При удачном стечении обстоятельств и закреплении цены выше $26500, покупателям открывается путь к 40 тыс.  Открыть/Комментировать

2023-03-15 09:53:04 Капитализация криптовалютного рынка: $1097 млрд (+$19 млрд); 
$1078 млрд
Доля BTC - 43,7%, доля ETH - 19,0%; 
Индекс страха и жадности: 50 (нейтральный) против 56 ранее. 
 
Во вторник, 14 марта, по итогам дня торги по BTC/USDt завершились ростом. Биткоин подорожал на 2,31%, до $24670. На американской сессии цена повышалась $26386. Повышенная волатильность на рынке наблюдалась после выхода инфляционного отчета.
В феврале потребительские цены в США выросли на 6% в годовом выражении - инфляция замедлилась по сравнению с 6,4% в январе. Отчет совпал с ожиданиями рынка. По данным CME Group участники ожидают от ФРС США решения повысить ставку на 25 б.п., до 5% годовых. 
 
Основной причиной краха американских банков является несоблюдение рисков и удешевление ранее купленных облигаций из-за ужесточения денежно-кредитной политики ФРС США. Регуляторы заявили, что клиентам закрытых банков ничего не угрожает. Тем не менее, в США зафиксировано множество случаев снятия крупных сумм со счетов в банках. Больше всего таких случаев отмечено в богатых районах Нью-Йорка и Сиэтла. В ряде банковских отделений уже ощущается нехватка наличных денег. Об этом написал The Wall Street Journal. 
 
Федрезерв сейчас стоит перед трудным выбором. С одной стороны, ЦБ борется с инфляцией через повышение ставки. С другой, надо остановить цикл повышения ставок на уровне 4,75% из-за продолжающихся банковских потрясений. 
 
Покупатели воспользовались американской статистикой, чтобы сорвать стопы по шортам выше $25250. По данным Сoinglass, за вчерашний день было ликвидировано коротких позиций на сумму $84,6 млн и на $63 млн длинных позиций. Видимо, выше $25250 стояли рыночные ордера на покупку. Топлива хватило пролететь вверх до $26386. После пяти часов стояния начался фиксинг. Тех, кого открыло выше 25 тыс., походу закрыло. С 12 марта биткоин подорожал на 30%. Ралли вызвали ожидания сохранения ставки на заседании 22 марта. А после публикации инфляционного отчета, инвесторы все-таки ожидают повышения ставки на 25 б.п.
 
Закрепиться выше $25250 не удалось. На дневном таймфрейме сформировался пинбар – свеча с длинной тенью (ранний медвежий сигнал). По-прежнему считаю, что для продолжения роста нужен флэт до 22 марта. Быстрый рост нужно нивелировать консолидацией, иначе опять прокатимся до $23000. По циклам с 26 марта начинается фаза снижения, которая может продлиться около 2 месяцев. Так что покупателям нужно действовать аккуратно. Рынок тонкий. Любая негативная новость и начинается бегство из рисковых активов. Открыть/Комментировать

2023-03-14 17:33:17 Ралли битка ускорилось после выхода данных по инфляции. Индекс потребительских цен составил 6% в годовом исчислении против прогноза 6% и предыдущего значения 6,4%. Месячный показатель снизился до 0,4% против 0,5% в феврале. Видимо, восстановление фондовых индексов и роста акций на 49% проблемного банка FIRST REPUBLIC BANK, придало сил покупателям. На чем акции банка растут, не выяснил. Открыть/Комментировать

2023-03-14 16:34:35 Открыть/Комментировать

2023-03-14 09:21:01 Капитализация криптовалютного рынка: $1078 млрд (+$71 млрд); 
Доля BTC - 43,7%, доля ETH - 19,0%; 
Индекс страха и жадности: 56 (жадность) против 49 ранее. 
 
В понедельник (13 марта) торги по биткоину завершились ростом. 9,62%, до $24113. Покупателям за четыре неполных дня удалось перекрыть все падение, которое началось с 21 февраля с максимума $25250. Во вторник (14 марта) цена повышалась до $24820. Несмотря на слабое восстановления фондовых индексов, ралли BTC/USDt ускорилось на фоне ослабления доллара и изменения ожиданий по ставкам ФРС США.
 
Банковский кризис напугал регуляторов, что Федеральная резервная система (ФРС) провела внеочередное заседание для принятия срочных антикризисных мер для остановки кризиса ликвидности и паралича «самой лучшей банковской системы в мире» по заявлениям Байдена. Повышали ставки, повышали и что-то лопнуло. Банки не выдержали ужесточение денежно-кредитной политики. В итоге крахи американских банков Silvergate, Silicon Valley Bank и Signature Bank изменили ожидания участников рынка по ставкам ФРС США на ближайшем заседании 22 марта. Теперь участники ожидают, что Федрезерв может взять паузу в цикле повышения ставок, чтобы не усугублять ситуацию с проблемными банками.
 
Сейчас котировки фьючерсов на уровень ставки указывают на то, что трейдеры видят 77%-ную вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов (б.п.) и 33%-ную вероятность, что ставка не изменится. На прошлой неделе и месяц назад сохранение ставки даже не ожидалось и не рассматривалось.
 
На торгах в Азии цена повышалась до $24820. Обновление прошло на повышенном объеме. Кто-то мог начать прикрывать лонги около сопротивления $25000, который покупатели не смогли пройти в феврале. Все-таки цена повысилась на 26,96% за 4 неполных дня. Это очень быстро для слабого тренда и сохраняющейся неопределенной ситуации в банковском секторе США. Особенно с банками, которые связаны с криптовалютными проектами.
 
Для себя вижу идеальный вариант ­­- консолидация под уровнем $25000 до 22 марта, чтобы покупатели подготовились к дальнейшему росту и были готовы уйти выше после оглашения решения  ФРС США и выступления Джерома Пауэлла. Открыть/Комментировать

2023-03-13 03:26:49 Регуляторы США выпустили белых лебедей. Пауэлл и Йеллен не стали дожидаться открытия рынков и новых распродаж рисковых активов. Они успели обнародовать план, который полностью защищает всех вкладчиков рухнувшего Silicon Valley Bank.

Федеральная резервная система сообщила, что вкладчики Silicon Valley Bank (SVB) и Signature Bank в Нью-Йорке будут иметь полный доступ к своим депозитам через новую «Программу банковского срочного финансирования». Йеллен одобрила действия, позволяющие FDIC полностью защитить всех вкладчиков SIVB. Никаких убытков, связанных с санацией Silicon Valley Bank, налогоплательщик не понесет. Американский ЦБ готов устранить любые проблемы с ликвидностью.

Биткоин на этих новостях подорожал на 9,5%, до $22228. Если еще ставку не повысят, то вообще прекрасно будет. Открыть/Комментировать

2023-03-12 17:24:31 13 марта состоится закрытое специальное заседание ФРС. Повестка дня не разглашается. Известно только то, что планируется рассмотрение и определение Советом управляющих авансовых и учетных ставок, взимаемых Федеральными резервными банками. Возможно, будут рассмотрены и другие вопросы. Вероятно, что заседание связано с тем, что в банковской сфере США наблюдается кризис. Сейчас нет смысла делать новые прогнозы, пока не пройдет заседание ФРС. Посмотрим, как еще рынки откроются в понедельник. Открыть/Комментировать

2023-03-12 17:24:30 Еженедельный обзор по биткоину

На неделе с 6 по 12 марта биткоин пережил худшую неделю с начала года. Пара BTC/USDt опускалась ниже психологического уровня $20000. С понедельника биткоин закрывался все дни снижением.

В начале недели прилетели негативные новости в отношении криптобанка Silvergate. Прошли слухи о его возможном банкротстве. Инвесторы не предпринимали активных действий в течение 110 часов, торгуясь в диапазоне $22250-22600. Затем бегство из рисковых активов и ралли доллара вызвал глава ФРС США Джером Пауэлл. За 7 и 8 марта продавцы откинули покупателей к уровню $21650.

На время Пауэлл отвлек внимание инвесторов и майнеров на себя. В течение двух дней он выступал в Банковском комитете Сената и перед Конгрессом США. Пауэлл предупредил о возможном ускорении процесса повышения ставок из-за сильных экономических данных за февраль. Он дал понять рынкам, что конечный уровень процентных ставок, вероятно, будет выше, чем ожидалось ранее. После его выступления вероятность повышения ставки на 50 б.п., до 5,25% на заседании 22 марта повысилась до 76,4% против 29,9% на 1 марта.

В четверг (8 марта) рынок немного успокоился и потом на американской сессии цена обвалилась на 10,5%, до $19549. По крипто-индустрии больно ударила серия негативных сообщений:

Silvergate Capital Corporation объявила о сворачивании операций и ликвидации дочернего банка Silvergate Bank.
Blockchain.com приостановил деятельность по управлению активами подразделения в Британии.
Генпрокурор штата Нью-Йорк Летиция Джеймс подала иск против криптобиржи Kucoin. В нем утверждалось, что эфир и некоторые другие криптоактивы являются ценными бумагами и должны быть зарегистрированы как таковые.
Администрация президента США Джо Байдена предложила ввести акцизный налог на майнеров криптовалюты в размере 30% от стоимости потребляемой ими электроэнергии.

Падение курса биткоина остановилось после выхода слабого отчета по занятости в США за февраль. В экономике США новых рабочих мест в несельскохозяйственном секторе было создано меньше, чем в январе. Безработица выросла до 3,6% с 3,4%, хотя ее рост не ожидался. Инвесторы обрадовались, поскольку ослабление рынка труда изменило ожидания по ставкам на заседании 22 марта. Вероятность повышения ставки на 25 б.п. стала больше, чем на 50 б.п.

Статистика вызвала падение доллара и укрепление рисковых активов. Пара BTC/USDt отскочила до $20321 с $19549. Рост индекса S&P500 был сдержанным. К закрытию дня индекс обновил минимум не дав биткоину подрасти выше. В США обанкротился крупнейший со времен кризиса 2008 года Silicon Valley Bank. Проблемы у банка начались после закрытия Silvergate Bank, что вызвало обеспокоенность на рынках и стремительную продажу инвесторами отраслевых акций. Инвесторы избавлялись от акций банков-аналогов SVB, в том числе Signature Bank, Western Alliance и First Republic.

В субботу (11 марта) пара BTC/USDt поднималась до $20686. На момент написания обзора за биткоин дают $20100. Как бы покупатели не старались, им нужны позитивные новости. После закрытия фондового рынка, вероятность повышения ставки на 50 б.п. опять выросла до 68,3%. Инвесторы опасаются серии банкротств среди банков, что ударит не только по криптоиндустрии. На рынке вряд ли что-то изменится в лучшую сторону до 22 марта. Поскольку продавцы смогли опустить цену ниже $20000, то на негативном фоне они постараются протестировать уровень $18500. С ростом пока одна неопределенность.

Крах банка привел к падению стейблкоина USDC до 0,95. Это очень тревожно для других стейблкоинов и биткоина. По последним котировкам USDT подрос до $1,05, USDC восстановился до 0,995. Открыть/Комментировать