Заметки для криптотрейдеров

2021-03-05 11:18:52 Друзья, доброго времени суток.
Курс биткоина на этой неделе повышался до 52,640 (61,8% от падения с 58352 до 43 000). Он растерял прибыль в четверг. Минус 11,9% на фоне ралли доллара США, доходности 10-ти летних облигаций, а также падения американских фондовых индексов.

На американской сессии глава ФРС США Дж. Пауэлл отправил все валюты в отрицательную область. Он ничего не сказал о контроле за доходностью облигаций. Отметил лишь, что видит в будущем нарастание инфляционного давления, но не ожидает, что оно будет достаточно сильным, чтобы подтолкнуть центральный банк к повышению процентных ставок. Его комментарии были истолкованы участниками рынка как нежелание бороться с растущей доходностью облигаций.

Доходность 10-летних облигаций США подскочила до 1,57%, обновив максимум 1,56%, достигнутый на прошлой неделе из-за обеспокоенности, что рост инфляции заставит ФРС ужесточить денежно-кредитную политику быстрее, чем ожидает рынок. Доллар укрепился по всему рынку. Американские фондовые индексы снизились. Крипту тоже зацепило волной.

Можно точно сказать, что биткоин является спекулятивным активом и пока не может выступать защитным активом. Как только он перестанет реагировать на падение американских фондовых индексов и будет укрепляться во время бегства из рисковых активов, вот тогда можно сказать, что он начал обретать статус «ЗАЩИТНОГО АКТИВА».

В пятницу, 5 марта, доходность 10-ти летних гособлигаций США повышалась до нового максимума 1,583% годовых. С открытием европейской сессии она снизилась до 1,548%. Рынки успокоились, но индекс доллара продолжает расти по инерции. Покупатели по основным валютам и фьючам на американские индексы пытаются остановить падение и перевести рынок в коррекционную фазу.

В центре внимания участников рынка находится отчёт по рынку труда (NFP). Ожидается, что Штаты в феврале создали 182 тыс. новых рабочих мест в несельскохозяйственном секторе, а безработица составила 6,3%. Goldman Sachs ожидает роста числа новых рабочих мест на 225 тыс.

Показатель NFP непрогнозируемый, поэтому сегодня на валютном рынке стоит ожидать высокой волатильности в 16:30 мск. Участники рынка реагируют на несколько показателей отчета (безработица, доля активного населения, почасовая з/п, пересмотр значений за предыдущие два месяца).

Отчет важен для доллара, долгового и фондового рынков. Думаю, если данные окажутся выше прогноза, то ралли доллара продолжится. Крипта двинется ниже. Сейчас нет смыла определять уровни и направление движения цены. После выхода отчета напишу новый комментарий, уже делая упор на анализ.

Больше информации @avlad_bot Открыть/Комментировать

2021-03-01 20:42:47 Друзья, доброго времени суток.

Биткоин закрыл февраль очередным ростом. Он подорожал к USDT на 36,39%, Ценовой диапазон составил 80,68%. Пролив в «День защитника» до 44,92 тыс.подпортил месячную свечу. Минимум месяца зафиксирован на уровне 43 тыс., максимум – на 58352.

Март начался хорошо для покупателей. Им удалось за 25 часов поднять цену на 15%, до 49469. Хоть февраль закрылся ростом, продавцы на месячной свече оставили длинную тень. Ее середина находится на уровне 51810. Выделил для себя зону 51810-53347. Зона, из которой могут возобновиться новые продажи биткоина.

Позитивные факторы для продолжения восстановления.

1. Американские фондовые индексы окрасились в зеленый цвет. SP500 вырос на 2.33%, до 3900.

2. На форекс наблюдается повышенный спрос на рисковые активы.

3. Доходность 10-ти летних американских облигаций составляет 1,44% против максимума 1,56% (25.02.21).

4. В субботу Палата представителей Конгресса США одобрила пакет мер по стимулированию экономики на $1,9 трлн. Для рынков это позитивная новость, так как американцы часть денег направят в инвестиции.

5. Акции MicroStrategy Inc. (MSTR) выросли на 6,6% на премаркете в понедельник после того, как производитель корпоративного программного обеспечения и держатель биткойнов сообщил, что в понедельник заплатил 15 миллионов долларов, чтобы купить около 328 биткойнов. Компания заявила, что заплатила среднюю цену около 45 710 долларов за биткойн, включая комиссионные и расходы. У компании сейчас 90,859 BTC.

На вербальных интервенциях и стопах цена снижалась на 25%. Я ранее писал, что UP- тренд сильный и быстро его сломить не получится. Из-за низкой ликвидности легче сломать тренды по альтам.

Сам больше склоняюсь к длительной консолидации примерно до 10 мая. Если цена простоит в диапазоне 43000 – 58358 до апреля, то напишу свои мысли, почему так думаю. Если напиши и покажу раньше, не сработает.

На 1H сопротивление расположено на 50600. Чтобы покупателям переломить ситуацию в свою пользу им нужно закрепиться выше 52200. По тренду это легко можно сделать, но вопрос: кто будет гнать курс к новым высотам? Тут реально нужно зависнуть около 50 тыс. на несколько месяцев, чтобы через стопы шортистов прорваться прокатиться до ~65 тыс. А сейчас шортисты прокатились на стопах лонгистов, кто запрыгивал в поезд на максимумах.

Я не топлю за ралли. Покупатели сдали позиции, в итоге месячная свеча сформировалась с длинной тенью. Вероятность пролить рынок до 37 тыс. увеличилась до 60%.

За последние 24 часа по шортам сработало ликвидов на сумму 315,7 млн. долларов.

Больше информации @avlad_bot Открыть/Комментировать

2021-02-26 20:09:18 Нисходящая коррекция составила чуть больше 23,6% от роста с $4000 до $58321 (котировки с Bitfinex) или 24,5% (-$14294). За последние 24 часа Ликвидов по лонгам было на сумму 582 млн долларов.

Цена отбилась от 44,1 тыс., оставив на днях длинную тень (молот). На недельном ТФ пока сетап (медвежье поглощение) для покупателей формируется не очень. Я не стал на графике строить ценовые уровни. Сегодня пятница. У покупателей 2 суток, чтобы нивелировать медвежий сетап. Если что-то интересное сформируется за выходные, я обязательно напишу. Покупателям нужно проскочить 52500, чтобы выдохнуть. Sp500 вышел в плюс пока писал обзор.

Отличных выходных. Открыть/Комментировать

2021-02-26 19:20:38 Теперь можно перейти к анализу биткоина.

Биток попал под раздачу из-за вербальных интервенций и траблов по эфиру на бирже Кракен. В четверг рост доходности трежерис выступил триггером для ралли доллара и падения американских акций. Взрывной волной зацепило биткоин. Продавцы сдвинули минимум на $44106.

На этой неделе ликвидов сработало на несколько миллиардов. На фьючах даже уменьшились объемы. Капитализация рынка уменьшилась примерно на 350 млрд долларов. Так же интересную информацию представил Glassnode. Кто знает, что такое отчет COT, тот сразу поймет куда перетекли битки.

По кошелькам идет такая классификация:
Киты – от 1000 до 10 000 BTC. По действиям больше похожи на комерсов (Commercial) из отчета COT.
Акулы – от 100 до 1000 BTC. Эти похожи на крупных спекулянтов, которые в отчете COT имеются как Non-Commercial.

По линиям видно, как акулы следуют за ценой, а действия китов зеркальные. Поверх графика провел линии, чтобы показать зеркальность. Она четко наблюдается с января 21 году. Думаю, подключилось много игроков, которые хеджируют риски через опционы, поэтому мы видим такую картину.

Что пишут эксперты Glassnode?

«Киты» покупали в январе и продавали в феврале.

С начала февраля крупные игроки продали около 140 000 BTC — именно такая тактика «китов», контролирующих от 1000 до 10 000 BTC, и спровоцировала резкое падение стоимости Биткоина на этой неделе.

В январе крупные игроки приобрели около 80 000 BTC, а в текущем месяце они дружно перешли к масштабной распродаже, получив доход более $6.7 млрд.

Иной тактики придерживались «акулы», чьи адреса контролируют от 100 до 1000 BTC. Если в прошлом месяце они продали более 95 000 монет, то в феврале они, напротив, приобрели 117 000 BTC.

Другими словами, у китов биток выкупили акулы.

продолжение ... Открыть/Комментировать

2021-02-26 19:20:12 рис. 4 Действия владельцев крупных кошельков. Открыть/Комментировать

2021-02-26 18:34:10 Рис. 3 Биткоин и доходность US10Y

продолжение .... Открыть/Комментировать

2021-02-26 18:33:48 Сегодня доходность снижалась до 1,47% годовых (текущее значение 1,487%). Доллар продолжил наступать по всем фронтам. Фьючерс на S&P500 теряет 0,6%. Если бы биток не упал 23 февраля, то он смог хорошо пережить рост доходности, потому что для у него высокая корреляция с ним (0,93). Связь стала усиливаться с ноября 2020. Я думаю, это из-за того, что он стал защитным активом от инфляции и на него повысился спрос со стороны крупных компаний. Смотрите график ниже. Открыть/Комментировать

2021-02-26 18:33:37 Рис. 2 Дивидендная доходность S&P 500 - (дивиденды за 12 месяцев на акцию) / цена. Открыть/Комментировать

2021-02-26 18:33:11 Доходность по 10-летним американским гособлигациям повышалась до 1,56%, превысив дивидендную доходность индекса S&P500 1,52%, после слабого спроса на аукционе 7-летних векселей на $62 млрд. Из-за роста доходности сильно пострадали акции технологического сектора. Котировки индекса S&P500 снизились на 2,45%, Nasdaq Composite — на 3,52%. Индекс Nasdaq оказался чувствительным к росту доходностей по облигациям. Курс доллара вернулся к уровню 74,75 руб. Открыть/Комментировать

2021-02-26 18:33:09 Рис. 1 US Treasuries Открыть/Комментировать