2022-11-20 16:27:57
Свежий портфель Баффета. Топ-5 бумаг «разумного инвестора»
Apple Доля в портфеле: 42%
Стоимость позиции: $123,7 млрд
Добавили к позиции: +0,44%
Отчет компании за III квартал оказался лучше консенсус-прогноза аналитиков. Драйвером выручки стали макбуки, iPhone продается хуже ожиданий. Компания снизила прогноз на текущий квартал, гипотеза — падение спроса в праздничные месяцы. Согласно сообщению Reuters, Apple сокращает производство iPhone 14 Plus после начала поставок. Аналитики компании прогнозируют слабый спрос в течение следующих 6–10 месяцев. Из нововведений III квартала — американские клиенты по технологии Apple Tap to Pay скоро смогут принимать бесконтактные платежи и пользоваться мобильными кошельками с помощью iPhone, приложения PayPal или Venmo. Согласно данным CNBC, в следующие 3–5 лет динамика EPS может составить 22,6% среднем в год.
Bank of America Доля в портфеле: 10%
Стоимость позиции: $30,5 млрд
Добавили к позиции: +0%
Второй по величине активов банк США показал выручку за III квартал менее $22,7 млрд (+5,6% год к году) при ожиданиях аналитиков немногим более $22,7 млрд. Инвестиционное подразделение Bank of America, ответственное за IPO и сделки M&A, заработало $1,1 млрд, или на 47% меньше, чем год назад. Увеличение ставки ФРС благоприятно для банка: чистая процентная маржа выросла на 22%. В отличие от ближайших конкурентов финучреждению удалось высвободить еще порядка $50 млн из резервов по проблемным займам, на балансе BAC остались замороженными около $500 млн чистой прибыли. Это указывает на устойчивость Bank of America к резкому росту процентных ставок. Согласно данным CNBC, в следующие 3–5 лет динамика EPS может составить 8,5% среднем в год.
Chevron Доля в портфеле: 8%
Стоимость позиции: $23,8 млрд
Добавили к позиции: +2,4%
Квартальные результаты нефтегазовой компании оказались рекордными. Сильные результаты обусловлены стремительным ростом мирового спроса на нефть и газ, ростом добычи на нефтяных месторождениях компании в США. Chevron сообщила о скорректированной прибыли за III квартал в размере $10,8 млрд, или $5,56 на акцию. Это на 90% больше, чем в прошлом году, но ниже $11,4 млрд во II квартале 2022 г. — рекорда за всю историю. Денежный поток от операционной деятельности достиг рекордных $15,3 млрд, что намного выше, чем в предыдущем квартале. Рентабельность вложенного капитала Chevron подскочила до 25%, указывая на рост эффективности ведения бизнеса. Согласно данным CNBC, в следующие 3–5 лет динамика EPS может составить 22,8% среднем в год.
Coca-Cola Доля в портфеле: 7,6%
Стоимость позиции: $22,4 млрд
Добавили к позиции: +0%
Компании удается бороться с негативным влиянием инфляции, повышая отпускные цены на продукцию. Сoca-Cola заявила, что за полный 2022 финансовый год ожидает органического роста выручки от 14% до 15% по сравнению с предыдущим прогнозом от 12% до 13% и роста EPS от 6% до 7%, в то время как ранее ожидался подъем на 5–6%. В целом — сектор товаров повседневного спроса относится к защитным активам. Coca-Cola развивает бизнес в сторону более высокой маржинальности — в частности, производство энергетических напитков. Согласно данным CNBC, в следующие 3–5 лет динамика EPS может составить 6,1% среднем в год.
American Express Доля в портфеле: 6,9%
Стоимость позиции: $20,5 млрд
Добавили к позиции: +0%
American Express в III квартале получила выручку и чистую прибыль выше консенсус-прогноза аналитиков. Чистая прибыль в июле-сентябре увеличилась до $1,85 млрд, или $2,47 в расчете на акцию, по сравнению с $1,78 млрд. Выручка подскочила на 24% и достигла $13,6 млрд. Компания добавила 3,3 млн новых карт, происходит сдвиг в сторону более молодого сегмента — Gen Z (с 1997 по 2012 г.). Согласно данным CNBC, в следующие 3–5 лет динамика EPS может составить 7,8% среднем в год.
4.2K views13:27
Ч
