2022-12-21 22:16:44
With Sam Bankman-Fried's Hedge Fund Gone, Crypto Trading Firm Wintermute Emerges
By deftly navigating crypto’s frontier markets and winning big on the collapse of Terra’s stable coin, Wintermute has grown into one of the world’s leading crypto trading firms. Now it must navigate a market littered with carcasses and landmines...
Евгений Гаевой.Сrazy Russian Guy
Каждый серьезный трейдер в крипте знает Евгения Гаевого и что они
заработали состояние в этом году.
Forbes раскрыл историю с UST и Terra, а также поместил на обложку крипто-трейдера.
Wintermute установила собственные серверы и запустила ноды Terra еще в апреле 2022, чтобы иметь возможность наблюдать за транзакциями и ценой UST из первых рядов. Они написали
4 000 строк кода для новых торговых алгоритмов. Затем в субботу, 7 мая, когда цена UST упала до $0,98, Гаевой попросил свою команду установить ночные смены на ближайшую неделю.
Два дня спустя началось ошеломляющее свободное падение UST, и
Wintermute запустила свою арбитражную стратегию. Благодаря Terra и падающей цене монеты, Wintermute могла купить UST за $0,80 и обменять его на LUNA, стоимостью $1,00. Затем она могла быстро продать LUNA,
получая прибыль от 10% до 15% на каждой сделке.
К концу недели UST потеряла почти всю свою стоимость, и Wintermute продала более 250 млн$ по цене около 0,10$ за токен,
получив десятки миллионов прибыли. Гаевой не был причиной смертельной спирали Terra, но он подтолкнул ее,
став основным покупателем UST, в то время как люди судорожно пытались ее продать. Во время падения монеты основатель Terra
До Квон даже одолжил Wintermute миллионы долларов UST, чтобы помочь финансировать торговлю. Квон, очевидно, надеялся, что финансирование сделает рынок UST более ликвидным и предотвратит его замораживание.
Игра Terra стала фирменным ходом Евгения - не только контраргументальная ставка на провал UST, но и наглость играть в рискованном мире DeFi, которого избегают многие крипто-компании. В отличие от более специализированных торговых магазинов, с
тратегия Wintermute заключается в том, чтобы экспериментировать во многих уголках цифровых активов.
"Мы не лучшие во всем, что мы делаем", - говорит Гаевой. Но его подход "кухонная раковина" и прибыль от более чем миллиарда сделок привели к большим суммам. Хотя в компании работали всего
53 сотрудника, в 2021 году выручка Wintermute составила 1,05 млрд долларов, а
прибыль - 582 млн долларов. Гаевой владеет третью компании, поэтому его чистая стоимость исчисляется сотнями миллионов.
ПРОВОРНЫЕ ЛОВЦЫ НОЖЕЙWintermute сильно рисковала, торгуя UST и LUNA, когда они резко падали. Он ограничил каждую сделку суммой в 5 млн$, чтобы предотвратить большие потери, и получил десятки миллионов прибыли.
Недавнее падение биржи FTX Сэма Бэнкмана-Фрида и
Alameda Research, который был одним из близких
конкурентов Wintermute, потрясло Гаевого и Гуревича не меньше, чем всех остальных.
"Мы знали, что они были немного безрассудны и делали большие ставки, но мы не могли представить себе уровень, откровенно говоря, глупости, которая, похоже, входила в их торговые и управленческие решения", - говорит Гуревич.
До краха Alameda, по данным аналитической компании Nansen,
Wintermute уже входила в пятерку крупнейших компаний по торговле криптовалютами в мире.
Когда в прошлом месяце биржа FTX Сэма Бэнкмана-Фрида объявила о банкротстве, на
Wintermute было заблокировано 59 млн$, и
Гаевой списал эту сумму как ушедшую навсегда.
Они консолидировали большую часть денег, хранящихся на биржах, всего в трех местах:
Coinbase, Kraken и Binance. И сейчас, пока отрасль находится в кризисном режиме, они торгуют всего на 1 миллиард долларов в день, по сравнению с 3-5 миллиардами долларов в начале этого года.
Wintermute сегодня:
Собственный капитал - 400 млн$ (из них 350 млн$ в кэше и USDC и 50 млн$ венчурные инвестиции)
Активы - 720 млн$ Работают над запуском
Биржи деривативов для профессионалов.
105 viewsV V, 19:16
C
